Làn sóng tăng giá chip lan rộng khắp châu Á, nhà sản xuất lên kế hoạch chi tiêu kỷ lục

Nhu cầu hạ tầng AI tăng bùng nổ đang kéo theo làn sóng tăng giá chip trên diện rộng tại châu Á. Không chỉ các tập đoàn sản xuất bán dẫn hàng đầu, mà cả những doanh nghiệp quy mô nhỏ trong lĩnh vực chip nguồn, bộ nhớ, đế chip và đóng gói – kiểm thử cũng đồng loạt nâng giá và đẩy mạnh đầu tư. Tổng chi tiêu vốn của các hãng chip trong khu vực dự kiến vượt 136 tỷ USD trong năm 2026, tăng hơn 25% so với năm trước.

KỶ LỤC 136 TỶ USD ĐẦU TƯ: CHÂU Á BƯỚC VÀO CHU KỲ MỞ RỘNG CÔNG SUẤT MỚI

Sau giai đoạn điều chỉnh mạnh cuối năm 2022, thị trường bán dẫn đang chứng kiến một chu kỳ tăng giá mới — lần này bắt nguồn từ nhu cầu xây dựng trung tâm dữ liệu và máy chủ AI.

Theo hãng tin Nikkei, những nhà sản xuất chip hàng đầu cùng các doanh nghiệp đóng gói và kiểm thử chip từ Hàn Quốc, Đài Loan, Nhật Bản và Trung Quốc đã cam kết chi tổng cộng hơn 136 tỷ USD trong năm 2026, tăng hơn 25% so với một năm trước.

Đáng chú ý, phạm vi các công ty chip và linh kiện tăng giá lần này rất rộng — điều mà nhiều doanh nghiệp nhỏ chưa thực hiện kể từ đợt điều chỉnh mạnh của thị trường chip cuối năm 2022.

Vanguard International Semiconductor Corp., một nhà sản xuất chip theo hợp đồng chuyên về chip công nghệ không quá tiên tiến và có liên kết với TSMC, gần đây đã thông báo với một số khách hàng rằng sẽ tăng giá khoảng 5% trong quý I/2026 và tiếp tục tăng thêm 10% đến 15% từ quý II nhờ nhu cầu mạnh đối với các chip liên quan đến nguồn điện dùng trong AI, theo các nguồn tin am hiểu vấn đề.

Các đợt tăng giá này cho thấy làn sóng bùng nổ hạ tầng AI hiện không chỉ mang lại lợi ích cho các “gã khổng lồ” sản xuất bộ xử lý tiên tiến, mà còn lan sang các nhà cung cấp chip và linh kiện phụ trợ.

“Chúng tôi nhận thấy nhu cầu đối với chip liên quan đến nguồn điện cho trung tâm dữ liệu AI đặc biệt mạnh và vẫn đang thiếu hụt”, Chủ tịch Vanguard Leuh Fang cho biết. “Khi chúng tôi tăng đầu tư để mở rộng công suất và xây nhà máy mới, tổng chi phí chắc chắn sẽ tăng. Trong bối cảnh đó, chúng tôi sẽ phối hợp chặt chẽ với khách hàng để đảm bảo giá cả phản ánh đúng giá trị dịch vụ, đồng thời hướng tới kết quả đôi bên cùng có lợi".

Vanguard cho biết sẽ duy trì mức chi tiêu vốn kỷ lục năm ngoái lên tới 70 tỷ Đài tệ (2,22 tỷ USD) trong năm nay, nhưng từ chối bình luận chi tiết về kế hoạch tăng giá.

Unimicron, nhà cung cấp đế chip lớn nhất thế giới tính theo công suất, cũng đang tăng giá cùng với việc nâng mạnh đầu tư. Công ty đã tăng giá đế chip vài lần kể từ quý IV/2025 và sẽ triển khai một đợt tăng lớn hơn trong quý này.

“Chúng tôi phải phản ánh mức tăng chi phí nguyên vật liệu và kim loại. Nhu cầu AI vẫn rất mạnh, nên chúng tôi tin rằng còn dư địa để tiếp tục điều chỉnh giá,” người phát ngôn Vincent Chung cho biết tại cuộc họp công bố kết quả kinh doanh gần đây.

Công ty đã nâng kế hoạch chi tiêu từ 25,4 tỷ Đài tệ lên mức kỷ lục 34 tỷ Đài tệ cho năm 2026 nhằm mở rộng công suất đế chip cao cấp dùng trong chip AI.

Tình hình tương tự cũng diễn ra với Winbond Electronics, nhà sản xuất chip nhớ chuyên biệt, khi công ty cam kết chi 42,1 tỷ Đài tệ trong năm 2026 — gần gấp tám lần năm trước. Công ty chuyên về chip NOR flash (dùng lưu mã nguồn trong nhiều thiết bị điện tử) và DRAM tùy biến công nghệ cũ, cho biết mức tăng giá trung bình sẽ vượt 30% trong quý I/2026.

“Chi tiêu năm nay sẽ là cao nhất từ trước đến nay và chúng tôi tin tưởng đây là đầu tư cho tăng trưởng 2026–2027,” Chủ tịch Chen Pei-Ming cho biết. “Để đảm bảo mở rộng công suất suôn sẻ, tôi đã trực tiếp đến thăm các nhà cung cấp thiết bị chính để rút ngắn thời gian giao máy.”

Việc và mức độ cuộc tấn công gần đây của Mỹ vào Iran ảnh hưởng đến kinh tế toàn cầu và chuỗi cung ứng công nghệ vẫn chưa rõ ràng. Tuy nhiên, hiện tại các nhà sản xuất chip lớn nhất thế giới đều kỳ vọng một năm bội thu.

HIỆU ỨNG LAN TỎA: ĐÓNG GÓI, KIỂM THỬ VÀ NGUỒN ĐIỆN HƯỞNG LỢI

Boris Hsieh, Chủ tịch Powertech Technology — đơn vị phục vụ Micron, AMD, MediaTek, Kioxia và nhiều công ty khác — cho biết trong môi trường hiện tại, công suất sẵn sàng sản xuất là cực kỳ giá trị.

“Chúng tôi thấy một số nhà đóng gói kín lịch vì đơn hàng từ các ông lớn AI như Nvidia, buộc họ phải từ chối nhiều khách hàng vừa và nhỏ,” Hsieh nói. “Hiệu ứng lan tỏa rất rõ rệt. Hiện tại, bất kỳ nhà cung cấp nào còn công suất, đặc biệt là công suất chất lượng cao, đều rất giá trị.” Từ năm ngoái, Powertech đã mua lại nhiều phòng sạch tại Đài Loan để mở rộng công suất.

Ông cho biết công ty đang xem xét tiếp tục tìm kiếm cơ sở mới có thể nhanh chóng chuyển đổi sang dây chuyền đóng gói hoặc kiểm thử chip.

Hiệu ứng lan tỏa cũng xuất hiện ở lĩnh vực bộ nhớ và linh kiện nguồn điện.

Xây dựng máy chủ AI và hệ sinh thái tính toán liên quan không chỉ cần bộ nhớ băng thông cao (HBM), mà còn cần lượng lớn NAND, NOR flash, linh kiện cấp nguồn và bộ điều chỉnh điện áp có khả năng xử lý biến động điện áp lớn và đột ngột.

“Khó định lượng chính xác lượng bộ nhớ bổ sung cho máy chủ AI. Tuy nhiên, chúng tôi ước tính một rack máy chủ Nvidia GB200 cần khoảng 120 chip NOR flash — tương đương lượng dùng cho khoảng 120 máy tính cá nhân,” Chen của Winbond cho biết.

Một lãnh đạo công ty cung cấp module quang học cho Nvidia và Amazon Web Services cho biết lo ngại về thiếu hụt nguồn cung đang gia tăng.

“Không chỉ các chip lớn mà cả một số chip nhỏ liên quan đến AI cũng đang thiếu hụt, và chúng tôi rất lo lắng vì điều này sẽ ảnh hưởng đến tiến độ giao hàng,” vị này nói. “Những chip và linh kiện nhỏ, ít được chú ý đó không chỉ khan hiếm mà còn đắt đỏ hơn nhiều.”

Nanya Technology, nhà sản xuất DRAM lớn thứ 5 thế giới, cho biết sẽ tăng hơn gấp đôi chi tiêu vốn cho năm 2026 sau gần ba năm suy thoái nghiêm trọng.

Chủ tịch Lee Pei-Ing cho biết đang có khoảng trống cung ở hầu hết các loại DRAM và ở mọi phân khúc thị trường.

“Một số nhu cầu cấp bách hơn đến từ điện tử tiêu dùng và giải pháp ô tô,” Lee nói. “Chúng tôi thấy nhu cầu thị trường tổng thể mạnh ở mọi khu vực, đặc biệt là Mỹ và Trung Quốc, cũng như Nhật Bản và Hàn Quốc".

Joseph Tung, CFO của ASE, cho biết nhu cầu hiện vượt xa nguồn cung, tạo môi trường giá thuận lợi. Ông cho biết mảng đóng gói tiên tiến của công ty dự kiến tăng gấp đôi trong năm 2026, trong khi mảng đóng gói phổ thông — một phần phục vụ chip cho hệ sinh thái AI — cũng tăng trưởng vững chắc.

CẢNH BÁO BẤT ĐỊNH

Dù nhiều nhà sản xuất linh kiện AI đang chạy đua mở rộng công suất, họ cũng cảnh báo vẫn còn nhiều bất định.

Ping Cheng, Chủ tịch kiêm CEO của Delta Electronics — nhà sản xuất giải pháp nguồn điện lớn nhất thế giới — cho biết công ty dự kiến chi hơn 46,1 tỷ Đài tệ cho đầu tư vốn năm 2026, mức cao nhất từ trước đến nay, và đang tìm địa điểm xây nhà máy mới.

Cheng cho biết Delta luôn xây dựng cơ sở trước 2–3 năm để đón đầu nhu cầu. “Nhưng trong hai năm qua, nhu cầu AI đến quá đột ngột và dữ dội, chiếm hết công suất mới mà chúng tôi chuẩn bị trước. Giờ chúng tôi phải tìm địa điểm xây thêm nhà máy cho nhu cầu năm 2028 và xa hơn,” ông nói.

“Động lực xây dựng trung tâm dữ liệu có thể tiếp tục trong năm nay, nhưng thị trường biến động rất nhanh,” ông nói thêm. “Việc xây dựng trung tâm dữ liệu AI vẫn có thể đối mặt nhiều thách thức, bao gồm thiếu nhân công xây dựng, cũng như các vấn đề về nước và điện tại nhiều nơi. Tất cả có thể làm chậm tiến độ xây dựng quy mô lớn”.